周佛海被改判為無期徒刑之后才略微喘了一口氣，心臟病卻復(fù)發(fā)且日益嚴(yán)重，并引起多種并發(fā)癥。因在獄內(nèi)得不到很好的治療和照顧，周佛海的病情一天比一天嚴(yán)重，情緒也一天比一天壞。

　　楊淑慧為了讓周佛海保外就醫(yī)，曾請大律師章士釗給司法部部長謝冠生寫信，問他有沒有什么辦法讓周佛海保外就醫(yī)。

　　謝冠生看過章士釗的信，斷然拒絕道：“我這個司法部長是有權(quán)批準(zhǔn)犯人保外就醫(yī)，但周佛海這個案子太特殊，我沒有這個膽子。”

　　周佛海的病情日益嚴(yán)重，楊淑慧請求監(jiān)獄長改善周在監(jiān)獄內(nèi)的生活條件。經(jīng)楊淑慧再三請求，監(jiān)獄長同意撤去了看守監(jiān)視，由楊淑慧在外面雇請護(hù)理人員進(jìn)來，進(jìn)行24小時看護(hù)。

　　這時，周佛海已病入膏肓，全身肌肉銷盡，形銷骨立。

　　周佛海在死亡線上掙扎了將近一年。他在死前一兩個月變得不能睡，不能坐，只好將被褥高高疊起，伏在上面日夜喘息、呻吟，特別是最后38天，更是不斷慘呼嚎叫，痛苦萬狀。有人說這就是天譴，活著比綁赴法場一槍斃命還要難過痛苦。

　　1948年2月28日，這天是正月初五，周佛?？诒橇餮恢?，一陣哀嚎過后，油盡燈滅，在南京老虎橋監(jiān)獄結(jié)束了他反復(fù)無常的罪惡的一生，時年51歲。

　　周佛海死后，他的尸體停放在南京新街口萬國殯儀館，楊淑慧用她珍藏了多年的一口貴重的楠木棺材為周裝殮。

　　1948年清明。楊淑慧帶著兒子周幼海等親屬和幾名周佛海過去的貼身副官，將周佛海的棺木運(yùn)到南京湯山永安公墓，在半山腰的一塊空地方，找到了一個穴位，將周佛海草草地埋葬在一個無人知曉的地方。