以換房代替購房
 

　　對胡先生一家來說，女兒教育是重要目標，購置學區(qū)房必不可少。但是，胡先生一家已有兩套房產(chǎn)，考慮到房產(chǎn)市場的宏觀調(diào)控因素，無論是限購令的出臺，還是房產(chǎn)稅的征收，都意味著購置第三套房產(chǎn)的方案并不合適。因此，我們建議，出售一套現(xiàn)有房產(chǎn)，以換房的方式來代替直接購置，一方面減少了購房前期資金投入的巨大壓力，另一方面也較好地規(guī)避了政策風險。
 

　　至于到底出售自住房還是投資性房產(chǎn)，兩種方式各有優(yōu)劣。如果出售自用房，全家將搬遷至學區(qū)房，最明顯的特點是女兒上學路程的便捷、安全，相信這對很多父母來說是相當重要的。然而學區(qū)房的相當一部分價值在于地段，同樣的價格，換房后可能導致生活質(zhì)量的下降。
 

　　如果出售投資性房產(chǎn)，換房之后有將近150萬元的資金流入。以目前的理財市場來看，選擇一份合適的理財產(chǎn)品(如債券掛鉤型或者結(jié)構(gòu)型)，獲得6%左右的年化收益并不困難，那每年能有9萬元以上的利息收入，加上學區(qū)房的租金收入，在資產(chǎn)增長方面更勝一籌。當然，最終選擇哪一種方案，需要具體比較幾套房產(chǎn)的地段，房價增長率，投資回報率等各方面因素進行綜合考慮。
 

　　值得一提的是，學區(qū)房的購置必須盡早。目前，越來越多的上海小學對于學生遷入戶口的時間有一定的要求，半年一年甚至兩年以上，胡先生的女兒已經(jīng)6歲，需立即準備以免踏空。
 

定投針對長期理財目標
 

　　每月1萬的基金定投對胡先生一家來說是比較合理的?；鸲ㄍ妒且环N中長期的投資方式，所對應的理財目標也是長期目標，通過復利積少成多，以較長的時間來獲得較高的收益。建議胡先生把定投資金作為女兒大學教育和夫妻二人退休養(yǎng)老儲備，而不是簡單地把定投作為短期內(nèi)換房或者換車的資金儲備。相信有了這樣的觀念轉(zhuǎn)變，可以對資本市場有一個更客觀的認識，而且可以更為堅定的在低迷市場中持續(xù)定投。
 

　　總的來說，對胡先生一家的理財規(guī)劃，建議以穩(wěn)健為主。因此，對于5年內(nèi)資產(chǎn)過千萬元的愿望，按現(xiàn)有資產(chǎn)估算，每年的投資回報率要達到8.5%以上，以目前的市場情況來看，可能略嫌激進。如果胡先生能夠適當延后2~3年退休，開源節(jié)流雙管齊下，更有把握在風險可控的情況下，達成千萬富翁的夢想。