近日,不斷有上市公司公告稱(chēng)收到了證監(jiān)會(huì)的《調(diào)查通知書(shū)》。“2015證監(jiān)法網(wǎng)專(zhuān)項(xiàng)執(zhí)法行動(dòng)”的觸角已伸向了資本市場(chǎng)的各個(gè)角落,涉案主體不僅有上市公司、非上市公眾公司等發(fā)行上市主體,也有證券期貨基金經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)、投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)以及會(huì)計(jì)師事務(wù)所、律師事務(wù)所等中介機(jī)構(gòu),還有一些參與市場(chǎng)交易活動(dòng)的社會(huì)主體以及傳媒機(jī)構(gòu)等。筆者認(rèn)為,證券法網(wǎng)專(zhuān)項(xiàng)行動(dòng)是一把利劍,不僅凈化了資本市場(chǎng)空氣也為“改革牛”保駕護(hù)航。
6月23日,已停牌13個(gè)交易日的京天利發(fā)布公告稱(chēng),公司于6月19日收到證監(jiān)會(huì)《調(diào)查通知書(shū)》,因公司關(guān)聯(lián)關(guān)系及相關(guān)事項(xiàng)未披露,證監(jiān)會(huì)決定對(duì)公司進(jìn)行立案調(diào)查。這也是6月份以來(lái)接受證監(jiān)會(huì)調(diào)查的第四家上市公司。筆者認(rèn)為,這種態(tài)勢(shì)只是一個(gè)開(kāi)始,因?yàn)椋?ldquo;2015證監(jiān)法網(wǎng)專(zhuān)項(xiàng)執(zhí)法行動(dòng)”自今年4月開(kāi)展以來(lái),不到兩個(gè)月的時(shí)間,已進(jìn)行了四批共50起案件的調(diào)查。這樣的打擊力度將會(huì)使更多的違法違規(guī)者浮出水面。
“從嚴(yán)查處證券期貨違法違規(guī)行為。加強(qiáng)違法違規(guī)線索監(jiān)測(cè),提升執(zhí)法反應(yīng)能力。嚴(yán)厲打擊證券期貨違法犯罪行為。進(jìn)一步加強(qiáng)執(zhí)法能力,豐富行政調(diào)查手段,大幅改進(jìn)執(zhí)法效率,提高違法違規(guī)成本,切實(shí)提升執(zhí)法效果。”這是新“國(guó)九條”對(duì)資本市場(chǎng)的要求。
我們看到,“2015證監(jiān)法網(wǎng)專(zhuān)項(xiàng)執(zhí)法行動(dòng)”開(kāi)展以來(lái),已分別于4月24日、5月8日、5月22日、6月5日集中部署四批案件。第一批12起案件涉及全市場(chǎng)的多種類(lèi)違法違規(guī)行為;第二批10起案件主要針對(duì)新三板市場(chǎng)突出的五類(lèi)違法違規(guī)行為;第三批12起案件主要針對(duì)當(dāng)前市場(chǎng)反映強(qiáng)烈的六類(lèi)市場(chǎng)操縱行為;第四批16起案件主要針對(duì)嚴(yán)重?cái)_亂信息傳播秩序的五類(lèi)違法違規(guī)行為。
從這些案件特點(diǎn)來(lái)看,案件覆蓋面寬,涉及主板、中小板、創(chuàng)業(yè)板、新三板等多個(gè)板塊,既有證券市場(chǎng)的案件,也有期貨市場(chǎng)的案件。而且,這些案件的涉嫌違法行為類(lèi)型廣泛,既有違反信息披露要求的信息欺詐行為,也有違反公平交易原則的內(nèi)幕交易、操縱市場(chǎng)等禁止交易行為;既有證券期貨基金經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)違反經(jīng)營(yíng)規(guī)范要求的違法行為,也有中介機(jī)構(gòu)違反勤勉義務(wù)的執(zhí)業(yè)違法行為;既有傳統(tǒng)典型的證券期貨欺詐行為,也有利用市場(chǎng)業(yè)務(wù)創(chuàng)新的新型違法行為。
筆者認(rèn)為,此次法網(wǎng)專(zhuān)項(xiàng)行動(dòng)的范圍之廣、頻率之高和觸角之深都彰顯出監(jiān)管層鐵腕執(zhí)法和凈化市場(chǎng)的決心。證券監(jiān)管部門(mén)保護(hù)投資者合法權(quán)益的落腳點(diǎn),最根本的還是要靠法治,要通過(guò)依法監(jiān)管、依法治市來(lái)實(shí)現(xiàn)。一方面通過(guò)完善法律規(guī)則體系,從立法源頭上對(duì)投資者權(quán)益進(jìn)行傾斜性保護(hù),另一方面要通過(guò)嚴(yán)格公正文明執(zhí)法,有效打擊證券違法違規(guī)行為,提升執(zhí)法效果。
雖然市場(chǎng)中有人擔(dān)憂這種大范圍的專(zhuān)項(xiàng)執(zhí)法行為會(huì)導(dǎo)致某些個(gè)股的波動(dòng)加劇,但筆者認(rèn)為,此次專(zhuān)項(xiàng)執(zhí)法不僅有利于股市的健康發(fā)展,甚至有可能讓牛市持續(xù)的時(shí)間更持久一些。
(責(zé)任編輯:鑫報(bào))